Nancy Spungen murió el 12 de octubre de 1978 supuestamente apuñalada por su novio, Sid Vicious, en la habitación 100 del Hotel Chelsea de Nueva York. Apenas tenía 20 años de edad. Fue el propio Sid Vicious el que llamó a la recepción del hotel a las diez de la mañana diciendo que alguien estaba enfermo y necesitaba ayuda. Herman Ramos, el recepcionista, alertó a los servicios de emergencias y a la policía. Cuando se presentaron en el lugar, descubrieron a Nancy muerta en el suelo del cuarto de baño de la habitación, entre el váter y el lavabo. Estaba vestida únicamente con la ropa interior y en su abdomen se apreciaba una profunda herida. El arma homicida, una navaja Jaguar de 13 centímetros que la propia Nancy había regalado a Sid unas horas antes para su protección, curiosamente apareció limpia de huellas y sangre en el lugar de los hechos. El forense llegó al hotel alrededor de las quince treinta y se llevó el cadáver a la morgue para hacer la autopsia y las pruebas de toxicología. Ya por la tarde, la policía arrestó a Sid Vicious y tras declarar, el fiscal del distrito lo acusó de homicidio en segundo grado. La autopsia, que no se completó hasta la noche del día siguiente, concluyó que Nancy Laura Spungen murió entre las seis y las nueve de la mañana del 12 de octubre de 1978 por una hemorragia externa e interna causada por una única herida de arma blanca en la parte inferior del abdomen, lo suficientemente profunda como para romper los vasos sanguíneos mesentéricos. También se encontraron en el cuerpo huellas de pinchazos, contusiones y hematomas varios. Sus restos mortales fueron enterrados en el cementerio King David Cemetery de Filadelfia, Estados Unidos.